突发利好！物理AI概念股集体爆发，多股业绩有望大增

　　物理AI概念股今日大涨。

　　10月23日，A股市场尾盘拉升，沪指收涨0.89%，最新报3690.48点。多只物理AI概念股上涨，凡拓数创、风语筑、能科科技、埃斯顿等多股午后拉升涨停；奥比中光-W、赛意信息、索辰科技、阿尔特、福赛科技、摩尔线程-U等多股涨逾10%。

　　消息面上，上海市经济和信息化委员会印发《上海市加快推动人工智能赋能工业服务业高质量发展行动方案（2027—2028年）》，明确提出，鼓励企业前瞻布局物理AI，重点突破世界模型构建、多模态物理感知、虚实交互与自主决策等核心技术。

　　到2028年，工业服务业中人工智能应用普及率达到85%以上，力争培育10个数智原生的独角兽企业。建设5个行业级协同设计平台；聚焦高端装备、整车制造等重点领域提升供应链韧性与安全水平。

　　此前，在2026世界物理AI大会暨宇树合作伙伴生态大会上，宇树科技创始人王兴兴表示，目前顶尖AI模型已经击穿数学世界，物理AI也已经看到被击穿的苗头，很可能最近1—2年或2—3年。他同时表示，GPT-6发布后物理AI有望在1—3年内实现突破，公司正预研“物理AI机器人自进化V1.0”大模型。

　　物理AI是能够感知、理解物理世界，基于物理规律做时空预测、动作规划，并驱动实体硬件执行操作，形成“感知—推理—行动—反馈”闭环的智能体系。

　　开源证券表示，OpenAI、Anthropic、DeepSeek、Kimi等多数通用前沿模型公司都正酝酿进入具身智能和物理AI，物理AI有望成为coding之后需求空间最大的市场。英伟达围绕算力、仿真、模型与部署构建物理AI基础设施，为机器人企业提供完整开发工具链。英伟达CEO黄仁勋认为，物理AI对应超过50万亿美元的产业机会。

5股前三季度业绩增长

　　截至目前，已有5只物理AI概念股发布前三季度业绩相关报告，按正式报告、快报、预告区间中值顺序统计（下同）。赛意信息、金禄电子两股净利润同比翻倍，增幅依次为342.87%、205.90%；中科曙光、海光信息、风语筑净利润增速依次为78.48%、45.12%、29.68%。

赛意信息前三季度实现营收16.83亿元，同比增长12.12%；归母净利润1.22亿元，同比增长342.87%。报告期内，公司累计交付含AI应用项目达255个，占整体交付项目的比例超过20%，AI应用能力对传统软件实施业务的渗透效应持续显现。公司持续推进“算力底座—工业大模型—场景智能体”全栈工业AI技术体系建设，以自主研发的善谋GPT企业级AI中台为核心载体，形成覆盖企业级AI应用、工业模型、算力基础设施的全栈三层业务布局。

海光信息前三季度实现营收149.55亿元，同比增长57.58%；归母净利润28.47亿元，同比增长45.12%。受AI产业快速发展、国产化进程全面转向市场驱动等因素带动，国内高端芯片需求持续攀升。公司持续加大研发投入，围绕通用计算和AI计算市场，迭代优化产品性能，在高端芯片市场具有竞争优势，持续保持市场领先，实现业绩持续增长。

高成长物理AI概念股梳理

　　根据3家及以上机构一致预测，2026年净利润同比增速逾10%的物理AI概念股，共计23只，其中8股净利润预计实现翻倍增长。风语筑、埃斯顿、智微智能、赛意信息增速排名居前，依次为804.03%、447.94%、281.10%、223.56%。

　　风语筑在其半年报中明确表示，进一步加强物理AI领域布局。公司投资松应科技，围绕物理AI仿真引擎开展技术合作；与松应科技共同设立风应科技，聚焦物理AI仿真环境构建、合成数据生成及相关训练基础设施等方向开展业务；全资子公司浙江风语筑围绕具身智能应用场景及空间数据技术开展业务探索，推动空间数据在具身智能训练与应用中的落地。

　　华鑫证券指出，风语筑作为数字创意行业领军企业，逐步拓展能力边界，发力物理AI与空间智能，持续围绕科技、文化、应用赋能主业，资产质量有望持续改善，维持“买入”评级。

　　根据MIR数据，2026年上半年，埃斯顿工业机器人出货量继续位列中国市场全品牌第一；公司自主研发1200kg超大负载机器人，高精度六轴机器人已批量应用于多家头部车企，并持续推进机器人与AI深度融合及具身智能工业场景落地。

东吴证券表示，公司作为国产工业机器人龙头，受益于国产替代加速、产品结构优化及海外市场拓展，盈利能力有望持续修复。考虑公司“核心部件+机器人整机+解决方案”全产业链优势及机器人+AI成长空间，维持公司“增持”评级。